村夫日记

支付压力下的药企困境和出路

村夫日记 12月30日

Latitude Health是一家为大健康领域投资者和从业者提供咨询的机构

 

自从本轮医改以来,尤其是在2015年以来的政策密集发布期,药企的危机意识很高,但年年喊狼来了,却没有受到过实质性的冲击,对改革的动力依然很弱。正在市场认为实质性的变革还很遥远的时候,2018年底的4+7集采对药企带来了巨大的冲击。从短期来看,由于涉及品种并不多,实质性冲击其实有限,但随着集采的全面铺开,市场的预期发生了全面转变,药企的变革到了不得不去做的时候。   不过,从国际经验和中国实际出发,药企的可选择路径是非常有限的,这一方面受制于优势药品被集采覆盖的时间点,如果较晚被覆盖,有一定的时间来适应...

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村夫日记

医保清单管理几近全覆盖 药企谈判弹性大幅降低

村夫日记 07月29日

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7月22日,国家医保局发布《关于建立医疗保障待遇清单管理制度的意见(征求意见稿)》(下称《意见》)。《意见》对药品市场将带来很大的变革,不仅仅是医保清单将权力收归中央印发的地方医保原有的覆盖面缩小到问题,更关键的是将原有的医保目录和支付标准等覆盖面给扩大了,而这一点极为关键,这意味着未来医保可能会将目录和标准持续扩充,直至覆盖各地医保和地方政府主导的所有补充医疗保险和医疗救助领域。   从药品目录上来看,“国家统一制定国家基本医疗保险药品目录,各地严格按照国家基本医疗保险药品目录执行,原则上不得自行....
村夫日记

市场变革引发药企并购加速

村夫日记 02月27日

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从全球市场来看,药企之间的并购正在加强。2019年初,百时美施贵宝(BMS)以740亿美元收购新基公司(Celgene),武田完成620亿美元收购夏尔,都体现了跨国公司对未来市场发展趋势的判断,随着传统化药的式微和生物药研发的难度加大,整个市场都在寻找下一个可规模化的产品种类。

另一方面,随着各主要经济体老龄化进程的加速,政府医保面临开支增大和收入下降的挑战,不得不进行医疗支付改革,进一步压缩药价,这加大了对药企的压力,也进一步推动了药企之间的整合。

立足中国市场来看,药企并购依然延续着这两个主线,获取产品线或新...

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村夫日记

药企创新:数字化工具的短板

村夫日记 11月05日

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美国的价值医疗在改变支付标准的同时,也逼迫药企更加注重通过药效去营销以提高产品的价值。近几年来,多家药企巨头相继进入移动医疗领域,试图通过C端工具增加用药黏性和病人参与度。

这类工具大都是药企自行推出,特点是以C端用户为核心(除了Lilly那款以医生科研为主),主要的目的是增加用药依从性(medical adherence),以及增加病人参与(patient engagement)。之所以药企有动力去这样做,是因为美国医改推出价值医疗之后,无论是服务方还是支付方,都变得更加在乎治疗效果,而不按时用药、用药缺乏黏性是药效不到的重要原因。...

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药企面临最大挑战 医保带量采购将助其加速转型

村夫日记 10月25日

Latitude Health是一家为大健康领域投资者和从业者提供咨询的机构

医保带量采购改变了下游的终端采购机构和流通商的发展模式,对上游的药企带来了更大的变革压力。这主要分为:药品定价策略、营销模式变革和产品定位。

首先,在药价上可能很难获得以前那样宽松的空间。带量采购的目标就是以量换价。面对唯一的最大买方医保,药企并没有很大的回旋余地,特别是在过期专利药上面,质量得到保证的仿制药更愿意以量换价。这导致药企必须在药价上做出实质性的让步才能去获取更大的体量。

当然,医保带量采购虽然还是留出了30-40%的空间给其他未中标企业。但随着医保支付价的临近,未中标企业并没有因此就可...

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村夫日记

创新求变:药企面对多方位挑战

村夫日记 01月12日

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2017可谓药品和器械市场的最重要的转型之年,政策和市场未来的风向标在这一年都已经非常明确。虽然并没有类似前两年那样的重磅政策出台,但对之前政策的深入和优化对市场的影响更为深远,而且随着CFDA(国家食药监总局)对药企的研发、生产和流通的监管日益主动,药企面临的压力不再仅仅来自终端销售渠道,而是来自整个产业链条。

从行业方向来看,创新和精细化管理将是未来发展的主线,原来的粗放而野蛮的发展路径将不再有效,药企急需转变自身的市场战略和管理模式。在政策的压力和市场竞争下,虽然变革的过程不会一下子完成,但市场...

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药企在慢病管理上面临多重挑战

村夫日记 08月07日

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药企在慢病管理方面的工具主要围绕药品展开,目标包括用户教育、使用指导、医生教育、以及用户互动几方面。总体来说,药企作为产品方,服务能力较弱,能够深入到慢病管理的程度不深,大都集中在产品层面,比较泛,用户对慢病管理的体验和使用满意度并不高。   比如,GSK从2012起就在英国推出了针对哮喘患者的移动慢病管理工具 My asthma。针对哮喘的慢病管理。用户可以随时更新所在地的天气,温度和空气污染情况。MyAsthma根据用户填写的哮喘问卷,给出个性化指导方案,这些指导包括基于哮喘病专家的意见、旅行安全注意事项以及风险预....
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药企渠道新战略:按效果付费

村夫日记 06月09日

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老龄化和慢病高发对世界各国的医疗支付体系产生了持续而巨大的压力,比如最新的一项调研(Partnership to Fight Chronic Disease report)显示,美国罹患三种以上慢性病的人数在2030年将达到8300万,而在2015年只有3100万,由此将在2015-2030年产生2万亿美元的医疗开支。

面临高昂的医疗开支增长,支付方的控费举措是全方位的,除了推动管理式医疗和发展其他降低服务成本的措施,在药品层面的大规模砍价正成为另一个重要的热点。在美国市场,无论是药品福利管理公司(PBM)还是大型商保和联邦医保,都在要求药企降低价格,否则将对其产...

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村夫日记

2017:药企的进与退

村夫日记 12月26日

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在医改日益深入的市场环境下,药企的发展正面临20年来最大的危机。这主要是由于支付方医保在此次医改中正日益占据主动,借助行政手段和日益成长的控费工具,通过对医疗行为进行强监管来控制费用增长。

由于中国医疗体系特殊的以药养医环境,历次医改很大程度上是药改,由于医疗服务价格长期被压低,医疗机构的收入主要来自药品,这也在根本上扭曲了医疗服务体系,导致医疗费用不合理增长,出现小病大治,医疗资源被严重浪费。在这样的前提下,虽然根本性的改革是梳理医疗服务价格,改变扭曲的医疗服务价格,但这无法一蹴而就,需要较长...

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村夫日记

药企在医院投资面临类供应链模式挑战

村夫日记 11月16日

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药企在医院投资的形式包括PPP公私合营,医院股权收购,医院托管,药房托管以及新/扩建医院。其中,医院托管和药房托管是药企进入公立医院托管的一大重要模式,操作思路主要是以供应链为商业模式来获取收益。

但是,类供应链的医院投资操作思路背后有几个特征及影响。

首先,这种收购公立医院的途径主要是和地方政府合作,尤其是当地财务状况实力并不强的地方政府。未来这类地区拨款给公立医院的实力较弱,因此更有可能让民营资本介入公立医院的再发展。但核心点是这些公立医院在获得民营资本投资后保持非营利性不变,这意味着两大影响...

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药企的2016:趋势、变革和愿景

村夫日记 12月28日

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对药企来说,2015是具有标志性意义的一年:虽然发改委取消了药品价格的上限,但各地方政府主导下的药品招标日趋严厉,更大的挑战是药企最大的渠道——医院正面临前所未有的改革。在一系列的改革中,控制医院和医生在药品上的利益成为最重要的考量节点。无论是直接打压药价还是对医院进行改革,政策面的主旨是为了控制日益增长的医疗费用,而占医疗费用最主要部分的药品自然就成了最大的控费对象。

且不论临近年底,以控制药价为核心的三明模式获得政策的肯定,为2016年的公立医院改革给出了进一步的方向。单就2015年所密集出台的公立医...

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村夫日记

海外药企收购趋势:偏好针对医院B端的专业项目

村夫日记 07月27日

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过去一年从药企收购移动医疗公司的几个大项目中,可以看出这样的趋势。

首先,药企非常在意B端(也就是医院)的资源和差异竞争。比如,BD收购了CareFusion,CareFusion提供帮助医院提高质量管控的产品和服务,包括注入泵、连接器与配套装置、空气流通设备等。在系统方面,还提供预防感染、药物管理、手术室效率化等专业服务。

这些服务直接针对医院,并且在专业领域内,CareFusion已经向B端也就是医院证明了其服务和产品的有效性。此项并购有助于帮助BD加强在药品管理、医院安全性和效率提升上的竞争力,两者互补的话,对BD的医疗设备...

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药企移动医疗工具的核心:医生动力

村夫日记 06月12日

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美国的价值医疗在改变支付标准的同时,也逼迫药企更加注重通过药效去营销以提高产品的价值。最近几年多家药企巨头相继进入移动医疗领域,试图通过C端工具增加用药粘性和病人参与度。这类移动工具是否管用?如何保持病人端和医生端平衡?要回答这些问题,先来看几个药企在国外移动工具领域的创新项目。

强生旗下的Jassen推出了Care4today,App包含两万多种药品,用户可以针对药品设置提醒,将用药记录分享给医生或护士。营销中强生弱化了自身的品牌,目的是将工具推送给多品牌产品,以便收集更多的用户用药数据。

此外还有Sanofi针对糖...

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村夫日记

医生的服务动力:医疗市场发展的最大瓶颈

村夫日记 06月10日

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医生对服务的动力正在影响到包括线下医疗服务、移动医疗、药企营销三方面商业模式的创新推进。

医疗服务上,依赖医生资源的模式主要是基于多点执业的各类名医平台,以及一些民营资本布局的诊所。实践证明这些模式并没有办法依赖名医的个人效应而快速成长起来,虽然说多点执业的初衷是希望让医生更加自由,让病人可以通过多途径获得好资源。而事实上,真正有能力和精力去进行多点执业的大部分是名医,而他们的出诊很大程度上是基于高额服务费而去的。很典型的一个例子就是上海国际医学中心的定价,挂号费在300到1200不等。

依赖名医碎...

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药企市场下沉的核心:服务加专业渠道

村夫日记 05月29日

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日前,默沙东和先声药业在成立合资公司三年后分道扬镳。默沙东将收回之前注入合资公司的四款产品,成立自己的降血脂事业部;先声药业则全权负责合资企业的运营管理;合资药企先声默沙东将进行转型,专注于本土药品(包括仿制药和国家一类新药等)的运营。

这是外资药企在市场下沉的一种尝试。这个合作项目的流产揭示了在往下走二三线城市、甚至进一步下到基层和农村的困境,外资药企最大的困境在于通过什么样的渠道去下沉市场,目前铺医院的销售模式很难被照搬到小城市和基层市场。

往下走,尤其是下沉到基层,意味着利润减少而量成为...

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医药电商:强服务是突破途径

村夫日记 05月18日

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长期以来,医药电商一直被认为是药企未来有效的营销渠道。但是,无论是从美国的模式参照来看还是中国自身的现状来分析,医药电商仅仅作为药品流通渠道是很难成长的。医药电商未来的突破路径依然是在其服务。服务能力的高低决定了医药电商所能获得的会员数,会员数则决定了最终的规模大小。

从美国的经验来看,医药电商主要是依靠PBM(药品福利管理)的发展而衍生出来的。通过为保险公司和雇主提供PBM服务,这些第三方公司拥有了庞大的用户及药品使用数据,通过在会员管理的基础上进行精准营销,很快就成为了医药电商的巨头。

不过...

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药企在医疗转型中的危机分析

村夫日记 05月11日

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中国最近的医改步伐显示出未来整个市场会转向控制费用为先的模式。这样的变化对药企来说意味着什么?

在一个正常运作的市场中,支付方有最强的动力制定规则,控制医疗服务和产品的成本,试图分开服务方和产品方,避免他们把利益捆绑在一起推高医疗开支。

但是在中国,这样的控制体系缺失了。公立医院以药养医,有很强的动力去选择可以扩大收入的产品,服务方和产品方利益一致,选择产品的主要考虑是经济回报,而不是药效。

在这种体系下,药企也付出了沉重的代价——进入医院的高额通道费用。随着政府不断促进药价降低,药企的利润...

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村夫日记

支付方加强控费:产品和服务方的危机

村夫日记 04月27日

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各种现实困境决定了中国的医疗行业迫切需要向控制费用为核心的模式发展。这对产品环节意味着什么?   包括药企、医疗器械、流通环节都可能需要一轮模式上的重塑,改变渠道策略,加强自身产品的价值以进行差异化营销。控制费用对于产品方来说,可能意味着一轮市场洗牌。   目前的药价受到医院运营规则的影响而被扭曲了。本来支付方应该最有力量设置规则,通过各种限制、工具、激烈措施等办法督促服务方和产品提供方以最低成本提供服务和产品。可这种机制在中国市场缺失了。未来在支付方转变这种状态,开始设置控费规则的时候,服务....
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昂贵药市场化核心 谈判方和风险分摊

村夫日记 04月24日

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用不起药一直是大病治疗在中国的一大伤痛。昂贵药未来如何做好市场进入是一个大问题,这里面涉及到支付方和医院的多层次谈判和合作,关键是如何建立风险分摊机制。

先来看一个美国的案例。全美最大的健康险公司UnitedHealth Group旗下市场排名第三位的PBM公司OptumRX最近以128亿美元的价格买下了排名第四的竞争对手Catamaran,两者加起来的PBM市场份额大概在17%,体量增加将直接有利于UnitedHealth和药企在高价药上的谈判。比如说,根据福布斯的数据,美国一些治疗丙肝的新药单片价格在1000美元以上,但PBM根据体量已经开始和这些药...

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南辕北辙的药房托管

村夫日记 04月22日

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随着有限度的医药分开逐步推进,公立医院内部的药房正从原先的利润中心变为医院的成本中心。在15%的药品加成取消后,公立医院必须考虑如何将药房的成本转嫁出去并能使其再次成为利润中心,这使得一度沉寂的药房托管再次受到市场的关注。   所谓药房托管主要是公立医院将医院内部的药房交给第三方来运营和管理,每年向医院缴纳一定比例的管理费,一般来说,管理费的收取主要是按照药品的销售额。在过去的10年,医院药房托管主要由药企和零售药店来运营。从目前来看,药房托管不会是一个长久的策略,只是公立医院在应对政策变化所采取的....